如何测算股市主力的持股成本

如何测算股市主力的持股成本

创富网讯，'s兵法说：知己知彼，百战不殆。投资者要想在股市生存并获利，就必须跟随主力。但是，要想跟对，首先要搞清楚主力的底细，尤其是它的持仓成本。掌握了主力的成本，就掌握了主力的命脉。那么，我们如何从技术分析(k线图和成交量)计算出主力建仓的成本呢？笔者总结了一些实战过程中的判断技巧，以飨读者。持仓成本是主力的绝密，但我们可以通过两种方式获取这个秘密。

第一，直接从交易软件中获取。

一般来说，所有券商提供的实盘操作系统都是可以查询的。从F10资讯，我们可以从“股东研究”一栏了解机构的进出情况。首先，从“股东户数”和“人均持有资金”这两个数据的变化，可以判断机构走势和个股筹码整体的变化趋势。一般来说，股东人数越少，筹码越集中；股东越多，筹码往往越分散，盘中缺乏主力关注。其次，预测机构干预的成本。因为发布报告的时间和统计股东人数的时间有时间差，所以要预测机构干预的成本，才能做到心中有数。如果当前股价低于三季度平均成本，说明主力也被套；如果涨幅不大，成交量持平，说明主力短期内没有出局；如果涨幅较大，看近期量能变化再做判断。

值得一提的是，股东数量的增减并不是决定股价涨跌的唯一因素。在使用该指数选择个股时，要注意该指数的局限性。比如主力机构可能会在期末采用突击重仓或者分仓的方法来迷惑中小投资者。尤其是那些典型的庄股份，即使股东人数减少，也要保持不变。正确的方法要结合公司基本面的变化。

第二，从均线推断。

一般来说，短期主力仓位建仓需要4-12周左右，平均8-10周左右。从周k线图可以估算出8-10周均价线是主要成本区域(虽然有一定误差，但不会偏离10%，所以我们以10周线作为建仓主要成本)。作为主力，其交易股票涨幅至少在50%以上，大部分在100%以上。一般来说，一只股票从一波行情的最低点上涨150%到最高点，主力的正常盈利大概是100%-120%。这是因为主力要想在市场上获利，也必须付出“代价”，这是“坐庄”过程中固定的、不可避免的。这是建仓的成本。也就是说，建仓的主要成本需要支付20%-40%左右的利润空间。计算出主力建仓的成本后，在这个价位上乘以150%，这是主力未来拉升的最低目标。

计算出主力的成本后，就能摸清主力的底细，看清主力的底牌，这样在操作上就能有的放矢，不再惧怕主力的“洗盘子”、“挖坑”等交易伎俩。只要目前的价格不大幅上涨，无论道路多么曲折，股价迟早会达到计算好的价格，因为主力除非被逼，绝不会亏本离场。主力资金大，进出难。有时候系统性风险来了，你出不去。这是主力永远的心病。

总之，投资者如果能计算出主力的建仓成本，就能计算出主力目前是否有盈利空间或盈利规模，从而决定自己的投资策略。如果当前股价低于主力成本，投资者可以大胆介入；如果目前的股价只能让主力微利，投资者可以积极参与抄底