怎样精确计算股市主力的持仓量

怎样精确计算股市主力的持仓量

股价的涨跌在一定程度上是由股票中筹码的分布和资金参与量决定的：资金使用量越大，筹码越集中，走势会更加稳定，不易受市场影响。资金使用量越小，筹码分散在大多数散户手中，股价走势就会上涨。

跌倒难，成就大事却容易。如何估算主要仓位的数量？笔者的经验主要通过以下三种方法的求和平均来判断：

1、通过实践探索，笔者可以通过计算实时交易的内外市场统计数据来确定主力仓位。公式1如下：当日主力买入量=（外盘1/2+内盘1/10）/2，然后将几天相加。作者的经历至少必须100%转手。所需时间一般为60-120个交易日。因为波段做市商的建仓周期通常为55天左右。这个公式需要投资者每天对目标股票进行不知疲倦的统计分析。经过作者长时间的实证统计，准确率极高，错误率通常低于10%。

2、对于底部周期明显的个股，笔者的经验是，将底部周期期间的日交易量乘以底部运行时间来粗略估计庄家的仓位。庄家持仓=底部时期活跃买入量（忽略散户买入量）。底部周期越长，做市商持仓越大；活跃买入量越大，做市商吸引的股票就越多。因此，如果投资者观察到一只股票在底部长期横盘，通常是因为资金在默默吸纳。主力为了降低进货成本，高抛低吸，不断清理短线客户；但仍有少量长期资金参与。因此，这段时间主力吸纳的货物最多只占总交易量的1/3-1/4左右。因此，忽略散户买入量的活跃买入量可以结算为总交易量1/3或总交易量1/4。公式2如下：庄家仓位=总阶段交易量1/3或1/4，为谨慎起见，可以确认较低的金额。

3、低位交投活跃、换手率高、股价涨幅不大（标准设定阶段性涨幅低于50%，最好低于30%）的股票，通常是做市商吸引股票。在此期间，换手率越大，主力吸引资金就越充足。投资者可重点关注“价格”暂时落后于“成交量”的个股。笔者的经验是，离职率以50%为基准。每经过2、3、4等多个阶段，股价走势就进入一个新的阶段，这也预示着庄家仓位的变化。利用换手率计算庄家持仓的公式为3：个股的流通量（投资额）通常是前瞻基金的介入，一般适合长期下跌的冷门股票。因此，一旦主力继续吸纳冷门股，我们就可以相对容易地衡量主力的持仓情况。

最后，为了保证计算的准确性，将上述三个公式的结果相加并平均，最终的结果就是主力持有的持仓数量。

总公式：准确主力仓位=（公式1+公式2+公式3）/3。